النشرة الاخبارية
اشترك في قائمتنا البريدية للحصول على التحديثات الجديدة!
سجل بياناتك الان
معايير المحاسبة المصرية
- بواسطة فريق مجلة المحاسب العربي
- 24 سبتمبر 2026
معيار المحاسبة المصري 38 مزايا العاملين: شرح مبسط بالأمثلة (يقابل IAS 19)
معيار المحاسبة المصري 38 مزايا العاملين يقابل المعيار الدولي IAS 19، ويحدد كيف تسجل الشركة تكلفة ما تقدمه لموظفيها من رواتب وإجازات ومكافآت ومعاشات ومزايا نهاية خدمة. القاعدة الأساسية: تُسجل التكلفة في الفترة التي يؤدي فيها الموظف الخدمة، لا عند الدفع. نشرح أنواع المزايا الأربعة، ونركز على خطط المزايا المحددة لأنها الأصعب، مع مثال محلول. بطاقة المعيار البند التفاصيل اسم المعيار معيار المحاسبة المصري 38 مزايا العاملين المقابل الدولي IAS 19 Employee Benefits لا يغطي المدفوعات المبنية على أسهم (المعيار 39)، وقوائم صناديق التقاعد نفسها (المعيار 21) الأنواع الأربعة لمزايا العاملين النوع أمثلة المعالجة باختصار مزايا قصيرة الأجل الرواتب، الإجازات المدفوعة، المكافآت خلال 12 شهرًا مصروف غير مخصوم عند أداء الخدمة مزايا ما بعد انتهاء الخدمة المعاشات، مكافأة نهاية الخدمة، التأمين الطبي بعد التقاعد حسب نوع الخطة: اشتراكات محددة أو مزايا محددة مزايا أخرى طويلة الأجل إجازات الخدمة الطويلة، مكافآت أقدمية تُقاس اكتواريًا وكل التغيرات في الأرباح والخسائر مزايا إنهاء الخدمة تعويضات إنهاء العقد أو التقاعد المبكر الاختياري عند عدم قدرة الشركة على سحب العرض أو عند الاعتراف بتكاليف إعادة الهيكلة الإجازات المستحقة: مثال على المزايا قصيرة الأجل إذا كانت الإجازات غير المستخدمة تُرحل للعام التالي، تسجل الشركة التزامًا بتكلفتها المتوقعة في نهاية السنة. مثال: 50 موظفًا لكل منهم في المتوسط 4 أيام مرحلة، وتكلفة اليوم 600 = التزام 120,000. خطط الاشتراكات المحددة مقابل خطط المزايا المحددة اشتراكات محددة: تدفع الشركة مبلغًا ثابتًا لصندوق مستقل ولا تتحمل أي التزام إضافي. تسجل الاشتراك مصروفًا فقط، مثل حصة صاحب العمل في التأمينات الاجتماعية في كثير من الأنظمة. مزايا محددة: تتعهد الشركة بمبلغ محدد، مثل راتب شهر عن كل سنة خدمة عند ترك العمل. المخاطرة عليها، فتقيس الالتزام اكتواريًا. قياس خطة المزايا المحددة تقدير المزايا التي اكتسبها الموظفون حتى تاريخه بطريقة وحدة الائتمان المتوقعة، باستخدام افتراضات عن زيادة الرواتب ومعدل الدوران والوفيات. خصمها بمعدل عائد سندات الشركات عالية الجودة، أو السندات الحكومية إذا لم يوجد سوق عميق لها. طرح القيمة العادلة لأصول الخطة إن وجدت، فينتج صافي التزام أو أصل المزايا المحددة. المكون أين يُعرض؟ تكلفة الخدمة الحالية وتكلفة الخدمة السابقة الأرباح والخسائر صافي الفائدة على صافي الالتزام الأرباح والخسائر إعادة القياس (الأرباح والخسائر الاكتوارية، والعائد على الأصول بخلاف الفائدة) الدخل الشامل الآخر ولا يُعاد تبويبها مثال محلول في بداية السنة: القيمة الحالية لالتزام المزايا المحددة 1,000,000، والقيمة العادلة لأصول الخطة 700,000، فصافي الالتزام 300,000. معدل الخصم 10%، وتكلفة الخدمة الحالية 80,000. دفعت الشركة اشتراكات للخطة 60,000. وفي نهاية السنة أظهر التقييم الاكتواري خسارة إعادة قياس 50,000. صافي الفائدة = 300,000 × 10% = 30,000. المصروف في الأرباح والخسائر = 80,000 + 30,000 = 110,000. الدخل الشامل الآخر = خسارة 50,000. صافي الالتزام آخر السنة = 300,000 + 110,000 + 50,000 − 60,000 = 400,000. البيان مدين دائن مصروف مزايا العاملين (الأرباح والخسائر) 110,000 خسائر إعادة قياس الخطة (الدخل الشامل الآخر) 50,000 النقدية (الاشتراكات المدفوعة) 60,000 صافي التزام المزايا المحددة 100,000 الأرقام افتراضية لغرض الشرح، وفي التطبيق الفعلي يُحتسب صافي الفائدة مع مراعاة توقيت الاشتراكات والمدفوعات خلال السنة. أخطاء شائعة تسجيل مكافأة نهاية الخدمة عند الدفع فقط بدل تكوين التزام على مدار سنوات الخدمة. حساب المكافأة على الراتب الحالي دون افتراض زيادات الرواتب المستقبلية. تحميل الأرباح والخسائر الاكتوارية على قائمة الدخل بدل الدخل الشامل الآخر. إغفال الإجازات المرحلة كالتزام في نهاية السنة. أسئلة شائعة هل مكافأة نهاية الخدمة خطة مزايا محددة؟ غالبًا نعم، لأن مبلغها مرتبط بالراتب وسنوات الخدمة وتتحمل الشركة مخاطرها، لذلك تحتاج قياسًا اكتواريًا وليس مجرد احتساب ما يستحق لو ترك الجميع العمل اليوم. من يعد التقييم الاكتواري؟ خبير اكتواري مستقل عادة، والمعيار يشجع على ذلك دون أن يُلزم به في كل الأحوال. ما هي طريقة وحدة الائتمان المتوقعة؟ طريقة تنظر إلى كل سنة خدمة على أنها تنشئ وحدة إضافية من المزايا، وتقيس كل وحدة منفصلة للوصول إلى الالتزام الكلي. اقرأ أيضًا حاسبة مكافأة نهاية الخدمة المعيار المصري 21 المحاسبة والتقرير عن نظم مزايا التقاعد كيف تقرأ القوائم المالية الثلاث هذا شرح تعليمي مبسّط من إعداد فريق المجلة، وليس بديلًا عن النص الرسمي للمعيار. ارجع إلى النص المعتمد قبل التطبيق العملي.
معايير المحاسبة الدولية
- بواسطة فريق مجلة المحاسب العربي
- 24 سبتمبر 2026
معيار المحاسبة الدولي 39 الأدوات المالية الاعتراف والقياس (IAS 39): الشرح والفرق مع IFRS 9
معيار المحاسبة الدولي 39 الأدوات المالية: الاعتراف والقياس (IAS 39) كان من أكثر المعايير تعقيدًا وانتقادًا. حل محله في معظمه IFRS 9 الأدوات المالية للفترات التي تبدأ في 1 يناير 2018 أو بعده. لكن IAS 39 لم يختفِ تمامًا: ما زال يُسمح باستمرار تطبيق متطلبات محاسبة التحوط فيه. نشرح هنا ما كان ينص عليه، والفرق مع IFRS 9، مع مثال محلول لمخصص الخسائر الائتمانية المتوقعة. بطاقة المعيار البند التفاصيل اسم المعيار IAS 39 الأدوات المالية: الاعتراف والقياس الحالة حل محله IFRS 9 في معظمه ما بقي منه خيار استمرار تطبيق محاسبة التحوط، وتحوط القيمة العادلة لمحفظة ضد مخاطر سعر الفائدة تاريخ سريان البديل الفترات التي تبدأ في 1 يناير 2018 أو بعده المقابل المصري الحالي المعيار المصري 47 الأدوات المالية ما هو معيار المحاسبة الدولي 39؟ صنف IAS 39 الأصول المالية إلى أربع فئات، ولكل منها قياس مختلف: الفئة القياس اللاحق بالقيمة العادلة من خلال الأرباح أو الخسائر (ومنها المحتفظ بها للمتاجرة) القيمة العادلة والتغير في قائمة الدخل استثمارات محتفظ بها حتى تاريخ الاستحقاق التكلفة المستهلكة القروض والمديونيات التكلفة المستهلكة أصول مالية متاحة للبيع القيمة العادلة والتغير في الدخل الشامل الآخر وكان يعترف باضمحلال الأصول المالية وفق نموذج الخسائر المتكبدة: لا يُكوَّن مخصص إلا عند وجود دليل موضوعي على وقوع حدث خسارة، مثل تعثر العميل فعلًا. لماذا حل محله IFRS 9؟ في الأزمة المالية 2008 تأخر الاعتراف بخسائر القروض لأن المخصص لا يُكوَّن إلا بعد وقوع الخسارة، فوُصف ذلك بأنه "قليل جدًا ومتأخر جدًا". تعدد الفئات وقواعد "التلويث" في فئة المحتفظ بها حتى الاستحقاق جعلت المعيار معقدًا. قواعد محاسبة التحوط كانت جامدة ولا تعكس الطريقة التي تدير بها الشركات مخاطرها فعلًا. الفرق بين IAS 39 وIFRS 9 النقطة IAS 39 IFRS 9 تصنيف الأصول المالية أربع فئات حسب النية ونوع الأداة ثلاث فئات حسب نموذج الأعمال وخصائص التدفقات النقدية: التكلفة المستهلكة، والقيمة العادلة من خلال الدخل الشامل الآخر، والقيمة العادلة من خلال الأرباح أو الخسائر الاضمحلال الخسائر المتكبدة الخسائر الائتمانية المتوقعة بثلاث مراحل أدوات حقوق الملكية المتاحة للبيع، ويُعاد تبويب الأرباح عند البيع القيمة العادلة، مع خيار غير قابل للإلغاء للدخل الشامل الآخر دون إعادة تبويب المشتقات الضمنية في الأصول تُفصل عن العقد المضيف لا تُفصل، ويُقيَّم الأصل المالي ككل محاسبة التحوط اختبار فعالية بين 80% و125% مرتبطة بإدارة المخاطر وبدون حدود رقمية مثال محلول: مخصص الذمم المدينة لدى شركة ذمم مدينة تجارية 1,000,000 في نهاية السنة، ولم يتعثر أي عميل بشكل واضح إلا عميل واحد رصيده 20,000. وفق IAS 39 (الخسائر المتكبدة) يُكوَّن مخصص للعميل المتعثر فقط = 20,000. وفق IFRS 9 (المنهج المبسط بمصفوفة المخصصات) فئة العمر الرصيد نسبة الخسارة المتوقعة المخصص غير مستحقة 600,000 1% 6,000 متأخرة 1 إلى 90 يومًا 300,000 4% 12,000 متأخرة أكثر من 90 يومًا 80,000 15% 12,000 عميل متعثر 20,000 100% 20,000 الإجمالي 1,000,000 50,000 البيان مدين دائن مصروف الخسائر الائتمانية المتوقعة 50,000 مخصص الخسائر الائتمانية المتوقعة 50,000 النتيجة: المخصص وفق IFRS 9 أكبر (50,000 مقابل 20,000) لأنه يستبق الخسائر المتوقعة بناء على الخبرة التاريخية والمعلومات المستقبلية، بدل انتظار التعثر. النسب والأرقام افتراضية لغرض الشرح فقط، وتُبنى النسب الفعلية على خبرة الشركة التاريخية معدلة بالتوقعات المستقبلية. المقابل في المعايير المصرية في مصر حل المعيار المصري 47 الأدوات المالية محل معظم المعيار المصري 26 الأدوات المالية الاعتراف والقياس، وطُبق إلزاميًا بعد تأجيل موعده إلى الفترات التي تبدأ في 1 يناير 2021. ويرتبط به المعيار المصري 25 الأدوات المالية العرض. أخطاء شائعة عدم تكوين مخصص للذمم المدينة غير المتأخرة بحجة عدم وجود تعثر. استخدام فئة المتاحة للبيع في قوائم تُعد وفق IFRS 9. اعتقاد أن IAS 39 أُلغي بالكامل، مع أن الشركات قد تختار الاستمرار في تطبيق محاسبة التحوط فيه. أسئلة شائعة هل أُلغي IAS 39 بالكامل؟ لا. حل IFRS 9 محل معظمه، لكن يُسمح للشركات باختيار الاستمرار في تطبيق متطلبات محاسبة التحوط في IAS 39، ويبقى تحوط القيمة العادلة لمحفظة ضد مخاطر سعر الفائدة فيه. ما هي المراحل الثلاث للخسائر الائتمانية المتوقعة؟ المرحلة الأولى للأصول التي لم تزد مخاطرها جوهريًا ويُكوَّن لها مخصص خسائر 12 شهرًا. المرحلة الثانية للأصول التي زادت مخاطرها جوهريًا ويُكوَّن لها مخصص خسائر على مدى العمر. المرحلة الثالثة للأصول المضمحلة ائتمانيًا ويُحسب إيراد الفائدة فيها على صافي القيمة. ما هو المنهج المبسط؟ منهج يُطبق على الذمم التجارية وأصول العقود، ويُكوَّن فيه المخصص دائمًا على مدى العمر دون تتبع المراحل، وغالبًا باستخدام مصفوفة المخصصات. اقرأ أيضًا المعيار المصري 26 الأدوات المالية الاعتراف والقياس (2020) المعيار المصري 25 الأدوات المالية العرض المعيار المصري 31 اضمحلال قيمة الأصول هذا شرح تعليمي مبسّط من إعداد فريق المجلة، وليس بديلًا عن النص الرسمي للمعيار. ارجع إلى النص المعتمد قبل التطبيق العملي.
معايير المحاسبة الدولية
- بواسطة فريق مجلة المحاسب العربي
- 24 سبتمبر 2026
معيار المحاسبة الدولي 35 العمليات المتوقفة (IAS 35): الشرح والفرق مع IFRS 5
معيار المحاسبة الدولي 35 العمليات المتوقفة (IAS 35) معيار ملغى، حل محله IFRS 5 الأصول غير المتداولة المحتفظ بها لغرض البيع والعمليات غير المستمرة للفترات التي تبدأ في 1 يناير 2005 أو بعده. الفرق الجوهري: IAS 35 كان معيار إفصاح فقط، أما IFRS 5 فيضيف قواعد قياس وعرض تؤثر في الأرقام نفسها. نشرح المعيارين مع مثال محلول. بطاقة المعيار البند التفاصيل اسم المعيار IAS 35 العمليات المتوقفة (Discontinuing Operations) الحالة ملغى المعيار البديل IFRS 5 الأصول غير المتداولة المحتفظ بها لغرض البيع والعمليات غير المستمرة تاريخ السريان للبديل الفترات التي تبدأ في 1 يناير 2005 أو بعده المقابل المصري الحالي المعيار المصري 32 الأصول غير المتداولة المحتفظ بها لغرض البيع والعمليات غير المستمرة ما هو معيار المحاسبة الدولي 35؟ كان IAS 35 يُلزم الشركة بالإفصاح منفصلًا عن العمليات التي تقرر التخلص منها، حتى يفرق مستخدم القوائم بين نتائج الأنشطة المستمرة والأنشطة التي ستختفي. وأهم ما فيه: العملية المتوقفة: جزء مهم من المنشأة (خط أعمال رئيسي أو منطقة جغرافية) تقرر بيعه أو إغلاقه وفق خطة واحدة، ويمكن تمييزه تشغيليًا ولأغراض التقارير. حدث الإفصاح الأولي: توقيع اتفاق بيع ملزم، أو اعتماد مجلس الإدارة خطة تفصيلية وإعلانها، أيهما أسبق. الإفصاح عن إيرادات ومصروفات وأرباح العملية المتوقفة وأصولها والتزاماتها وتدفقاتها النقدية. لم يضع قواعد قياس خاصة، فكانت الأصول تبقى بقيمها الدفترية وفق المعايير الأخرى. لماذا أُلغي IAS 35؟ كان إفصاحًا فقط، فتبقى الأصول المعروضة للبيع مقيسة بقيم قد تزيد على ما يمكن تحصيله منها. اختلف توقيت التصنيف عن المعايير الأمريكية، فجاء IFRS 5 ضمن مشروع التقارب معها. لم ينظم الأصول المنفردة المعروضة للبيع إذا لم تكن جزءًا من عملية متوقفة. الفرق بين IAS 35 وIFRS 5 النقطة IAS 35 (ملغى) IFRS 5 (ساري) طبيعة المعيار إفصاح فقط تصنيف وقياس وعرض وإفصاح نقطة البداية اتفاق ملزم أو إعلان خطة تفصيلية استيفاء شروط التصنيف كمحتفظ به لغرض البيع القياس لا تغيير القيمة الدفترية أو القيمة العادلة ناقصًا تكاليف البيع أيهما أقل الإهلاك يستمر يتوقف من تاريخ التصنيف العرض في الميزانية لا يُشترط فصلها تُعرض الأصول والالتزامات المحتفظ بها للبيع منفصلة قائمة الدخل إفصاحات تفصيلية مبلغ واحد للعمليات غير المستمرة مع تحليله في الإيضاحات شروط التصنيف كمحتفظ به لغرض البيع في IFRS 5 الأصل متاح للبيع الفوري بحالته الحالية. البيع مرجح بدرجة عالية: التزام الإدارة بخطة، وبدء البحث عن مشترٍ، وتسويق الأصل بسعر معقول. يُتوقع إتمام البيع خلال سنة من تاريخ التصنيف، مع استثناءات محدودة. مثال محلول: قسم معروض للبيع قررت شركة في 1 أكتوبر بيع قسم التجزئة، واستوفى القسم شروط IFRS 5. القيمة الدفترية لصافي أصول القسم 900,000، والقيمة العادلة 780,000، وتكاليف البيع المتوقعة 30,000. كان إهلاك القسم الشهري 10,000. القيمة العادلة ناقصًا تكاليف البيع = 780,000 − 30,000 = 750,000. القيمة الأقل = 750,000، إذن خسارة اضمحلال = 900,000 − 750,000 = 150,000. يتوقف الإهلاك من 1 أكتوبر، فلا يُحمل إهلاك الربع الأخير (30,000). البيان (وفق IFRS 5) مدين دائن خسارة إعادة قياس أصول محتفظ بها لغرض البيع 150,000 أصول محتفظ بها لغرض البيع 150,000 وفق IAS 35: تبقى الأصول بقيمتها الدفترية 900,000 ويستمر الإهلاك، مع الإفصاح عن القرار فقط، فتتأخر الخسارة حتى البيع الفعلي. الأرقام في المثال افتراضية لغرض الشرح فقط. المقابل في المعايير المصرية في مصر يقابل IFRS 5 المعيار المصري 32 الأصول غير المتداولة المحتفظ بها لغرض البيع والعمليات غير المستمرة (2020). أخطاء شائعة الاستمرار في إهلاك الأصول بعد تصنيفها كمحتفظ بها لغرض البيع. تصنيف أصل كمحتفظ به للبيع بمجرد نية عامة دون خطة فعلية وتسويق. عرض أرقام المقارنة دون إعادة تبويبها لفصل العمليات غير المستمرة في قائمة الدخل. معاملة الأصول المقرر إغلاقها أو التخلي عنها كمحتفظ بها لغرض البيع. أسئلة شائعة هل ما زال IAS 35 مطبقًا؟ لا. أُلغي منذ 1 يناير 2005 بصدور IFRS 5. ما الفرق بين العملية المتوقفة والعملية غير المستمرة؟ الاسمان ترجمتان لمصطلحين في معيارين مختلفين. العملية غير المستمرة في IFRS 5 هي مكون من المنشأة تم التخلص منه أو صُنف محتفظًا به للبيع، ويمثل خط أعمال رئيسيًا أو منطقة جغرافية رئيسية، أو هو شركة تابعة اشتُريت بغرض إعادة بيعها. هل يمكن عكس خسارة إعادة القياس؟ نعم، إذا زادت القيمة العادلة ناقصًا تكاليف البيع لاحقًا، في حدود الخسائر المثبتة سابقًا. اقرأ أيضًا المعيار المصري 32 الأصول المحتفظ بها لغرض البيع المعيار المصري 31 اضمحلال قيمة الأصول معيار المحاسبة الدولي 1 عرض البيانات المالية هذا شرح تعليمي مبسّط من إعداد فريق المجلة، وليس بديلًا عن النص الرسمي للمعيار. ارجع إلى النص المعتمد قبل التطبيق العملي.
معايير المحاسبة الدولية
- بواسطة فريق مجلة المحاسب العربي
- 24 سبتمبر 2026
معيار المحاسبة الدولي 32 الأدوات المالية: العرض (IAS 32): شرح مبسط بالأمثلة
في هذا الشرح المبسط لـ معيار المحاسبة الدولي 32 الأدوات المالية: العرض (IAS 32) نعرض هدف المعيار ونطاقه والمعالجة المحاسبية خطوة بخطوة، مع مثال محلول وأخطاء شائعة وأسئلة يطرحها المحاسبون، ومقابله في معايير المحاسبة المصرية. بطاقة المعيار البند التفاصيل اسم المعيار IAS 32 Financial Instruments: Presentation الحالة ساري المقابل المصري معيار المحاسبة المصري 25 الأدوات المالية: العرض الخلاصة في نقاط يُصنف المُصدِر الأداة كالتزام مالي أو حقوق ملكية بحسب جوهر الاتفاق التعاقدي، لا شكله القانوني. الالتزام المالي هو التزام تعاقدي بتسليم نقد أو أصل مالي آخر. الأدوات المركبة، كالسندات القابلة للتحويل، تُقسم إلى مكون التزام ومكون حقوق ملكية عند الإثبات الأولي. أسهم الخزينة تُخصم من حقوق الملكية ولا تُثبت كأصل. تُجرى المقاصة بين الأصل والالتزام المالي عند وجود حق نافذ قانونًا في المقاصة ونية التسوية بالصافي أو تحقيق الأصل وتسوية الالتزام معًا. ما هو معيار المحاسبة الدولي 32؟ هل السند القابل للتحويل دين أم حقوق ملكية؟ وهل يجوز المقاصة بين الأصل والالتزام؟ هنا تُحسم أسئلة العرض في الأدوات المالية. الوضع الحالي: معيار ساري المفعول. الهدف وضع مبادئ عرض الأدوات المالية كالتزامات أو حقوق ملكية، ومقاصة الأصول والالتزامات المالية. النطاق كل الأدوات المالية باستثناء بعض الحقوق والالتزامات المنظمة بمعايير أخرى. مصطلحات أساسية الأداة المالية: عقد ينشئ أصلًا ماليًا لمنشأة والتزامًا ماليًا أو أداة حقوق ملكية لمنشأة أخرى. أداة حقوق الملكية: أي عقد يثبت حصة متبقية في أصول المنشأة بعد خصم كل التزاماتها. الأداة المركبة: أداة تتضمن مكوّنَي التزام وحقوق ملكية، كالسند القابل للتحويل إلى أسهم. متى تكون الأداة التزامًا؟ المعيار ينظر إلى الجوهر التعاقدي. تكون الأداة التزامًا ماليًا إذا كان على المُصدِر التزام تعاقدي بتسليم نقد أو أصل مالي آخر، أو بتبادل أدوات في ظروف غير مواتية له. الأسهم الممتازة المستردة إلزاميًا في تاريخ محدد أو بخيار حاملها تُصنَّف التزامًا. عقد يُسوَّى بعدد متغير من أسهم المنشأة قد يكون التزامًا وليس حقوق ملكية. الأدوات المركبة يُقسَّم السند القابل للتحويل عند الإصدار: يُقاس مكوّن الالتزام أولًا بالقيمة العادلة لالتزام مماثل بلا خيار تحويل، والباقي مكوّن حقوق ملكية. المقاصة تُقاصّ الأصول والالتزامات المالية ويُعرض الصافي عند وجود حق نافذ قانونًا في المقاصة حاليًا، ونية التسوية بالصافي أو تحقيق الأصل وتسوية الالتزام في وقت واحد. الإفصاح الفوائد والتوزيعات والأرباح والخسائر المرتبطة بالأدوات المصنفة التزامات في الربح أو الخسارة. الإفصاحات الخاصة بالمقاصة تفصلها متطلبات IFRS 7. مثال تطبيقي: سند قابل للتحويل أصدرت شركة سندات قابلة للتحويل إلى أسهم بمبلغ 1,000,000 لمدة خمس سنوات. القيمة الحالية لالتزام مماثل غير قابل للتحويل بسعر الفائدة السوقي 880,000. مكوّن الالتزام = 880,000. مكوّن حقوق الملكية = 1,000,000 − 880,000 = 120,000 (بالباقي). يُثبت مكوّن حقوق الملكية ضمن حقوق الملكية ولا يُعاد قياسه لاحقًا. النتيجة: يُعرض السند التزامًا بمبلغ 880,000 يتزايد بفائدة السوق حتى يبلغ 1,000,000، ويظهر 120,000 ضمن حقوق الملكية. الأرقام في المثال افتراضية لغرض الشرح فقط. أخطاء شائعة تصنيف الأسهم الممتازة المستردة كحقوق ملكية اعتمادًا على شكلها القانوني. إثبات كامل قيمة السند القابل للتحويل التزامًا. المقاصة بين أرصدة دون حق قانوني نافذ في المقاصة. أسئلة شائعة أين تُعالج توزيعات الأسهم الممتازة المصنفة التزامًا؟ تُثبت كمصروف فائدة في الربح أو الخسارة، لا كتوزيعات أرباح من حقوق الملكية. ما علاقة IAS 32 بـ IFRS 9؟ IAS 32 يحكم العرض والتصنيف، وIFRS 9 يحكم الاعتراف والقياس، وIFRS 7 يحكم الإفصاح. أسهم الخزينة ومصروفات الإصدار في IAS 32 من البنود التي يحسمها IAS 32 ويخطئ فيها كثيرون في التطبيق العملي: أسهم الخزينة إذا اشترت الشركة أسهمها من السوق بمبلغ 500,000 جنيه، فلا تسجلها أصلًا ولا استثمارًا، بل تطرحها من حقوق الملكية. وإذا أعادت بيعها لاحقًا بمبلغ 560,000 جنيه، فالفرق 60,000 جنيه لا يمر بقائمة الدخل، بل يعالج داخل حقوق الملكية. البيانمديندائن من حـ/ أسهم خزينة (مطروحة من حقوق الملكية)500,000 إلى حـ/ البنك500,000 من حـ/ البنك560,000 إلى حـ/ أسهم خزينة500,000 إلى حـ/ احتياطي ناتج عن بيع أسهم خزينة (حقوق ملكية)60,000 تكاليف إصدار الأسهم التكاليف المرتبطة مباشرة بإصدار أدوات حقوق ملكية جديدة، مثل عمولات الاكتتاب والرسوم القانونية، تخصم من حقوق الملكية بالصافي بعد أثرها الضريبي، ولا تحمل على الأرباح أو الخسائر. أما تكاليف إصدار أداة دين فتدخل في حساب معدل الفائدة الفعلي وفق IFRS 9. المقاصة بين الأصول والالتزامات المالية لا تجوز المقاصة في قائمة المركز المالي إلا بشرطين معًا: أن يكون للمنشأة حق قانوني نافذ حاليًا في المقاصة، وأن تنوي التسوية بالصافي أو تحصيل الأصل وسداد الالتزام في الوقت نفسه. فوجود حساب جار مدين وآخر دائن لدى البنك نفسه لا يكفي وحده لعرضهما بالصافي ما لم يتحقق الشرطان. سؤال سريع للمراجعة شركة أصدرت أسهمًا ممتازة يلتزم فيها المصدر باستردادها نقدًا بعد 5 سنوات ودفع توزيع ثابت سنويًا. التصنيف الصحيح: التزام مالي، لأن هناك التزامًا تعاقديًا بتسليم نقدية لا يمكن للشركة تجنبه، وتعرض التوزيعات عليها كمصروف فائدة. وللحالات المتقدمة راجع شرح IAS 32 المفصل والأسهم العادية وقيود إصدارها. اقرأ أيضًا المعيار المصري 25 الأدوات المالية: العرض IAS 39 الأدوات المالية (استُبدل جزئيًا) IAS 33 ربحية السهم هذا ملخص تعليمي مبسّط من إعداد فريق المجلة، وليس بديلًا عن النص الرسمي للمعيار. ارجع إلى النص المعتمد قبل التطبيق العملي.
معايير المحاسبة الدولية
- بواسطة فريق مجلة المحاسب العربي
- 24 سبتمبر 2026
معيار المحاسبة الدولي 33 ربحية السهم (IAS 33): شرح مبسط بالأمثلة
في هذا الشرح المبسط لـ معيار المحاسبة الدولي 33 ربحية السهم (IAS 33) نعرض هدف المعيار ونطاقه والمعالجة المحاسبية خطوة بخطوة، مع مثال محلول وأخطاء شائعة وأسئلة يطرحها المحاسبون، ومقابله في معايير المحاسبة المصرية. بطاقة المعيار البند التفاصيل اسم المعيار IAS 33 Earnings per Share الحالة ساري المقابل المصري معيار المحاسبة المصري 22 نصيب السهم في الأرباح الخلاصة في نقاط ربحية السهم الأساسية = الربح العائد لحملة الأسهم العادية ÷ المتوسط المرجح لعدد الأسهم العادية القائمة خلال الفترة. ربحية السهم المخففة تعدّل الأرباح وعدد الأسهم بأثر جميع الأسهم العادية المحتملة المخففة (كالسندات القابلة للتحويل وحقوق الاختيار). تُعرض ربحية السهم الأساسية والمخففة في وجه قائمة الدخل. تُعاد صياغة ربحية السهم بأثر رجعي عند إصدار أسهم مجانية أو تجزئة الأسهم أو دمجها. ما هو معيار المحاسبة الدولي 33؟ ربحية السهم من أكثر الأرقام تداولًا في تحليل الشركات المدرجة، وIAS 33 يحدد كيف تُحسب بطريقة موحدة. الوضع الحالي: معيار ساري المفعول. الهدف وضع مبادئ حساب وعرض ربحية السهم لتحسين المقارنة بين المنشآت والفترات. النطاق المنشآت التي تتداول أسهمها العادية أو أسهمها العادية المحتملة علنًا، أو التي تعدّ لطرحها. مصطلحات أساسية الأسهم العادية المحتملة: أداة مالية أو عقد قد يمنح حاملها حق الحصول على أسهم عادية (خيارات، سندات قابلة للتحويل). المتوسط المرجح لعدد الأسهم: عدد الأسهم القائمة أول الفترة معدلًا بالأسهم المصدرة خلال الفترة مضروبة في جزء الفترة الذي بقيت فيه قائمة. ربحية السهم الأساسية = (الربح العائد لحملة الأسهم العادية) ÷ (المتوسط المرجح للأسهم). والربح العائد هو صافي الربح بعد الحقوق غير المسيطرة وبعد توزيعات الأسهم الممتازة. ربحية السهم المخففة تعدَّل الأرباح وعدد الأسهم كما لو حُوّلت كل الأسهم المحتملة المخففة. وتُستبعد الأدوات المضادة للتخفيف (التي ترفع الربحية أو تخفض الخسارة للسهم). نحسب لكل أداة أثرها الحدي (الأرباح الإضافية ÷ الأسهم الإضافية) ونرتبها من الأقل إلى الأعلى لتحديد الأدوات المخففة. التعديل الرجعي الأسهم المجانية وتجزئة الأسهم وتجميعها تُعاد بأثر رجعي على كل الفترات المعروضة. إصدار أسهم بحقوق (Rights issue) له عنصر مجاني يتطلب تعديلًا بمعامل خاص. الإفصاح أسس حساب الربحية الأساسية والمخففة ومطابقة بسط ومقام النسبة. الأدوات التي قد تخفف الربحية مستقبلًا ولم تُدرج لأنها مضادة للتخفيف. مثال تطبيقي: ربحية أساسية ومخففة صافي ربح السنة 1,200,000 منه توزيعات أسهم ممتازة 200,000. عدد الأسهم في 1 يناير 500,000، وأُصدرت 120,000 سهم نقدًا في 1 أبريل. توجد سندات قابلة للتحويل فائدتها بعد الضريبة 40,000 وتتحول إلى 60,000 سهم. الأرباح العائدة للأسهم العادية = 1,200,000 − 200,000 = 1,000,000. المتوسط المرجح = 500,000 + 120,000 × 9 ÷ 12 = 590,000 سهم. الربحية الأساسية = 1,000,000 ÷ 590,000 = 1.69. الأثر الحدي للسندات = 40,000 ÷ 60,000 = 0.67 أقل من 1.69، فهي مخففة. الربحية المخففة = (1,000,000 + 40,000) ÷ (590,000 + 60,000) = 1,040,000 ÷ 650,000 = 1.60. النتيجة: الربحية الأساسية 1.69 والمخففة 1.60 للسهم. الأرقام في المثال افتراضية لغرض الشرح فقط. أخطاء شائعة نسيان طرح توزيعات الأسهم الممتازة من البسط. ترجيح الأسهم الجديدة بعدد الأيام غير الصحيح (يُحسب من تاريخ استلام المقابل). إدراج أدوات مضادة للتخفيف في الربحية المخففة. أسئلة شائعة من يلزمه المعيار؟ المنشآت التي تُتداول أدواتها علنًا أو التي في طريقها للإدراج، وتقرر بعض الأنظمة تطبيقه على غيرها. هل تُعرض الربحية عن العمليات المتوقفة؟ نعم، تُعرض ربحية السهم عن العمليات المستمرة، وعن العمليات المتوقفة إن وُجدت، في قائمة الدخل أو الإيضاحات. مثال إضافي: المتوسط المرجح مع إصدار وأسهم منحة شركة لديها في 1 يناير 1,000,000 سهم عادي. في 1 أبريل أصدرت 400,000 سهم نقدًا بسعر السوق. وفي 1 أكتوبر وزعت سهم منحة مجانيًا لكل 4 أسهم قائمة. صافي الربح العائد لحملة الأسهم العادية 3,600,000 جنيه. الأسهم بعد الإصدار النقدي = 1,400,000 سهم، وأسهم المنحة = 1,400,000 ÷ 4 = 350,000 سهم. أسهم المنحة لا يقابلها مورد جديد، لذلك تعامل كأنها قائمة منذ بداية الفترة لكل الأسهم التي تخصها، وتعدل أرقام المقارنة بأثر رجعي. المتوسط المرجح = (1,000,000 × 1.25 × 12/12) + (400,000 × 1.25 × 9/12) = 1,250,000 + 375,000 = 1,625,000 سهم. ربحية السهم الأساسية = 3,600,000 ÷ 1,625,000 = 2.22 جنيه تقريبًا. لو أهمل المحاسب أثر المنحة لحسب المتوسط 1,300,000 سهم، وأظهر ربحية 2.77 جنيه، وهو رقم مضلل للمستثمر لأن عدد الأسهم الحالي أكبر بكثير. متى تهم ربحية السهم المخففة؟ في الشركات التي لديها خيارات أسهم للموظفين، أو سندات قابلة للتحويل، أو أسهم ممتازة قابلة للتحويل. هذه الأدوات قد تزيد عدد الأسهم مستقبلًا، فيعرض المعيار أسوأ حالة معقولة لحماية المستثمر، ويستبعد أي أداة يكون أثرها «غير مخفف»، أي يرفع ربحية السهم. ربحية السهم عند وجود أسهم ممتازة يطرح من صافي الربح التوزيعات المستحقة للأسهم الممتازة غير المشاركة قبل حساب ربحية السهم العادي، سواء أعلنت أم لا إذا كانت متراكمة. فلو كان صافي الربح 5,000,000 جنيه وتوزيعات الأسهم الممتازة المتراكمة 400,000 جنيه، فالربح المستخدم في البسط 4,600,000 جنيه فقط. ومع تطبيق IFRS 18 من 1 يناير 2027 تبقى ربحية السهم وفق IAS 33 كما هي، مع ضوابط جديدة على عرض مقاييس إضافية لربحية السهم. للشرح المفصل راجع شرح IAS 33 على المجلة. اقرأ أيضًا المعيار المصري 22 نصيب السهم في الأرباح تحليل دوبونت والعائد على حقوق الملكية IAS 1 عرض القوائم المالية IAS 32 الأدوات المالية: العرض هذا ملخص تعليمي مبسّط من إعداد فريق المجلة، وليس بديلًا عن النص الرسمي للمعيار. ارجع إلى النص المعتمد قبل التطبيق العملي.
